Украинцев вряд ли можно назвать состоятельной нацией, уверенной в завтрашнем дне. Низкие зарплаты при постоянном росте цен, а также вечном изменении политического курса страны и постоянно увеличивающихся санкциях фискальных органов не способствуют развитию и улучшению благосостояния. Однако, как бы тяжело ни было, мы откладываем деньги: «на черный день», на отдых, на учебу и т. д.
- Корреспондент ГолосUA пообщалась с руководителем Информационно-аналитического отдела ForexClub в Украине Николаем Ивченко о курсовых рисках, ситуации в банковской сфере, а также о том, куда выгодно вложить деньги, чтобы они работали, а не пылились «под матрацем».
- — Какова средняя сумма вкладов украинцев?
- — Насколько я помню, средняя сумма вкладов в украинских банках порядка 8-10 тысяч гривен. То есть, чуть больше 1 тысячи долларов. К сожалению, у нас депозиты банковской системы по отношению к ВВП остаются достаточно невысокими, да и размеры банковских депозитов, пассивов и банковских активов к валовому продукту очень низкие — порядка 40%, может чуть больше. Это намного меньше, чем в других странах Европы. Все это говорит о том, что сегодня население Украины еще достаточно бедное, доходы населения и средняя заработная плата невысокие… Невысокие доходы населения и небольшие суммы вкладов на депозитах говорят о том, что эффективность украинской экономики по сравнению с другими странами низкая. У нас низкая энергоэффективность, высокие цены на газ, относительно низкая инвестиционная привлекательность. Капиталы-то к нам идут, но 6-7 млрд. долл. в год — это мало. То есть, необходимо повышать эффективность бизнеса во всех сферах.
- — 8 тысяч гривен — довольно небольшая сумма по меркам банковской сферы и бизнеса. Куда могут вложить деньги украинцы, у которых сумма «на черный день» меньше 1 тысячи долларов, чтобы их кровно заработанные работали?
- — Часть банковских депозитов в иностранной валюте у населения составляют около 22,5%, то есть это 23 млрд. долл. Однако, по оценкам независимых экспертов и Нацбанка, у украинцев еще вне банковской системы находится еще 30 — 40 млрд. долл. Эти деньги нужно привести в банковскую систему: положить на гривневые депозиты, валютные депозиты, пусть эти деньги работают на экономику. А уже экономика за счет банковского сектора будет определять, куда их девать. И для населения очень выгодно положить деньги на гривневый или долларовый депозит, а на долгосрочную перспективу — приобретать золото. Или, если есть деньги, приобрести недвижимость с дальнейшей сдачей ее в аренду. Ведь приобретение недвижимости — это уже, по сути, вклад в экономику, ведь вы помогаете строителям.
- — Судя по данным, которые Вы озвучили, население не очень-то доверяет банкам, предпочитая держать деньги «под матрацем».
- — Динамика такова, что украинцы банкам доверяют. Доверяют гривны, хоть и не так, как до кризиса. Потому что до кризиса доля гривневого депозита составляла около 60% и выше, сейчас же — это 53%. Но гривны физлица несут. А долларовые депозиты — пока вне банковской системы. И пройдет еще 5-7 лет стабильного экономического роста в Украине, чтобы население понесло свои средства. Думаю, что в долгосрочной перспективе доверие населения к банковской системе будет расти — ставки будут падать, а альтернативных инструментов инвестирования не так много, поэтому шансы есть.
- — В чем феномен, что люди вновь начали доверять гривне?
- — Основной феномен — это позиция Нацбанка в вопросах поддержания стабильности гривны. Мы видим, что НБУ занял достаточно жесткую позицию и пока не намерен переходить к намного более гибкому режиму валютного курса, применяя необходимые инструменты. Поддерживая гривну и погашая внешние долги, гривна становится стабильнее. Население видит действия Нацбанка и то, что объемы приобретения валюты резко снизились, благодаря этому начинают доверять гривне и нести ее в банки. По большому счету, благодаря стабильности доллара, и, соответственно, гривны.
- — Какова курсовая перспектива валют, котирующихся в Украине?
- — До конца года доллар будет в стане оставаться стабильным. Очаги займов на внутренних и внешних рынках поддерживают гривну. Поэтому есть надежда, что до конца года доллар будет находиться в границах 8.10 — 8.20. Возможно, если будет какое-то ухудшение внешней конъюнктуры на фоне ситуации в Еврозоне и Китае, доллар поднимется до 8.40 — 8.50. Больше 8.50 повышение курса мы не ожидаем. И то это достаточно маловероятный сценарий.
- А уже в следующем году Нацбанк, возможно под влиянием МВФ, может пойти на более гибкий режим валютного курса. И в этих условиях прогнозировать состояние гривны очень тяжело. Однако даже в следующем году стабильность гривны будет сохраняться, хоть доллар будет стоить 8.50 — 8.70.
- — Одним из инструментов перспективных инвестиций вы называете золото. Если мораторий на продажу земель сельхозназначения будет снят, насколько будет выгодно приобретать землю?
- — Привлекательность земли сопоставима с недвижимостью. Если землю можно будет сдавать в аренду, и стоимость арендной платы будет сопоставима хотя бы процентной ставке по валютному депозиту, то есть, 7-8% годовых, это будет интересно.
- — Но ведь сейчас селяне, которые сдают свои паи в аренду, получают в лучшем случае несколько мешков выращенной продукции, например, пшеницы.
- — Пока привлекательность низкая. И, наверное, в ближайшие три года, пока наблюдаются кризисные явления в мировой экономике, инвестиции в землю не очень-то прибыльны.
- — С завидной периодичностью появляются новости о том, что иностранные банки уходят из Украины. Будет ли в ближайшей перспективе банковский взрыв?
- — В финансовой системе вакуума нет — кто-то уходит, кто-то приходит. Если Европа уйдет (а у них кризис и свои убытки) придут другие игроки или внутренние, или российские. В ближайшие 5-7 лет интерес европейских банков в связи с их кризисом к Украине будет минимальным. Пока же в банковской системе все стабильно. Но даже если возникнут какие-то кризисные явления, украинская банковская система сегодня подготовлена к кризису лучше, чем в 2008 году. У нас доля валютных кредитов физлиц уже снизилось ниже 50%, и каждый месяц еще снижается, потому что новые валютные кредиты не дают, а старые погашают. Более того, у банков уже есть опыт работы в кризисных условиях, а это самое главное.
- Даже если кризис будет, думаю, Украина пойдет на сотрудничество с МВФ. Мы пойдем на их требования: повышение цен на газ, сделаем гибким курс валют, и тогда получим очередной транш. Пока ситуация такова, что правительство понимает, что может справиться самостоятельно с возникающими ситуациями. Если же ситуация в Украине ухудшится, думаю, и МВФ будет заинтересован в сотрудничестве с нами, и мы в сотрудничестве с МВФ. Сейчас, если нет сотрудничества с миссией, это означает, что у нас все еще терпимо.
- В данный же момент банковская система Украины достаточно стабильна, и, надеюсь, эта тенденция сохранится.